Uitgebreide gids voor multi-family office-diensten

Multi-family offices (MFO’s), ook wel meerdere family offices genoemd, zijn gespecialiseerde vermogensbeheerbedrijven die tegemoetkomen aan de financiële behoeften van meerdere welvarende families. Deze kantoren bieden een uitgebreid scala aan diensten, van beleggingsbeheer tot vermogensplanning, waardoor persoonlijke aandacht en expertise voor elke betrokken familie wordt gegarandeerd. Beschouw Multi Family Office (MFO) als een speciale club voor het beheren van geld, maar het is niet alleen voor één gezin; het is voor meerdere gezinnen die allemaal de kosten van deelname delen.

Stel je voor dat een groep vrienden zou besluiten om samen een financieel superheldenteam in te huren in plaats van elk hun eigen team in te huren. Dit team zou hen helpen met allerlei soorten geldtaken, zoals verstandig investeren, plannen maken voor de toekomst en zelfs op de slimste manier aan goede doelen geven. Elk gezin krijgt nog steeds persoonlijke hulp die past bij hun unieke behoeften en doelen, maar door samen te werken kunnen ze de tijd en vaardigheden van het superheldenteam delen, waardoor het voor iedereen betaalbaarder wordt. Het is een manier voor gezinnen om eersteklas geldbeheer te krijgen, zonder dat ze het alleen moeten doen.

Meerdere family offices kunnen variëren in hun operationele modellen. Sommige zijn onafhankelijke bedrijven die zich uitsluitend bezighouden met vermogensbeheer, terwijl andere divisies zijn binnen grotere financiële instellingen. Ongeacht de structuur streven MFO’s ernaar om welvarende gezinnen kwalitatief hoogstaand, gepersonaliseerd financieel advies en diensten te bieden, zodat aan hun unieke behoeften wordt voldaan.

• Behoud van rijkdom: Bescherming en groei van de rijkdom van de familie over generaties heen.

• Risicobeheer: Het identificeren en beperken van financiële risico’s.

• Persoonlijke service: Het aanbieden van op maat gemaakte financiële oplossingen om aan de unieke behoeften van elk gezin te voldoen.

• Kostenefficiëntie: Het leveren van diensten van hoge kwaliteit tegen lagere kosten in vergelijking met single-family offices.

Er zijn verschillende soorten multi-family offices, elk ontworpen om tegemoet te komen aan de unieke behoeften van hun klanten.

Private multi family offices zijn onafhankelijke bedrijven die meerdere families bedienen. Ze worden doorgaans opgericht door families die besluiten de administratieve kosten en investeringsmogelijkheden te delen.

• Onafhankelijkheid: Opereer onafhankelijk van financiële instellingen.

• Persoonlijke service: Bied zeer op maat gemaakte diensten aan voor elk gezin.

• Flexibiliteit: Kan diensten snel aanpassen om aan de veranderende behoeften van klanten te voldoen.

Institutionele multi-family offices maken deel uit van grotere financiële instellingen, zoals banken of beleggingsondernemingen. Ze maken gebruik van de middelen en expertise van de moederinstelling.

• Bronnen: Toegang tot een breed scala aan financiële producten en diensten.

• Stabiliteit: Gesteund door de financiële kracht van de moederinstelling.

• Uitgebreide diensten: Bied een breed scala aan diensten aan, van beleggingsbeheer tot private banking.

Hybride multi-family offices combineren elementen van zowel particuliere als institutionele MFO’s. Ze kunnen onafhankelijk opereren, maar hebben strategische partnerschappen met grotere financiële instellingen.

• Het beste van beide werelden: Maak gebruik van de onafhankelijkheid en persoonlijke service van particuliere MFO’s en van de middelen van institutionele MFO’s.

• Strategische partnerschappen: Profiteer van samenwerkingen met financiële instellingen om een breder scala aan diensten aan te bieden.

• Schaalbaarheid: Kan services schalen op basis van de groeiende behoeften van gezinnen.

• Eerste bijeenkomst: De MFO ontmoet elke familie om inzicht te krijgen in hun specifieke financieel situatie, doelstellingen, waarden en risicotolerantie.

• Dienstaanpassing: Op basis van de beoordeling stemt de MFO zijn diensten af op de unieke behoeften van elk gezin, en zorgt ervoor dat de strategie voor vermogensbeheer aansluit bij hun doelstellingen.

• Beleggingsbeheer: MFO’s bieden gediversifieerde beleggingsmogelijkheden, waaronder aandelen, obligaties, onroerend goed en alternatieve beleggingen, met als doel groei in evenwicht te brengen met risico beheer.

• Vermogensplanning: Ze helpen families bij het structureren van hun landgoederen om rijkdom efficiënt over te dragen aan toekomstige generaties, de successierechten te minimaliseren en ervoor te zorgen dat de erfenis van de familie behouden blijft volgens hun wensen.

• Belastingplanning: MFO’s geven deskundig advies over de fiscale implicaties van investeringsbeslissingen en strategieën om de belastingverplichtingen te minimaliseren, rekening houdend met de belastingwetten van meerdere jurisdicties indien nodig.

• Filantropieplanning: MFO’s helpen gezinnen filantropische doelen te identificeren en liefdadigheidsinstellingen op te zetten, donaties te beheren en de impact van hun liefdadigheidsdoel te meten activiteiten.

• Risicobeheer: MFO’s beoordelen en beheren een breed spectrum aan risico’s, van investerings- en marktrisico’s tot operationele en reputatierisico’s, en zorgen ervoor dat de bezittingen van de familie worden beschermd.

• Lifestyle Management: Naast financieel diensten kunnen MFO’s ook conciërgediensten aanbieden, waaronder reisarrangementen, vastgoedbeheer en educatief advies voor familieleden.

• Familiebestuur en onderwijs: MFO’s kunnen familiebijeenkomsten faciliteren, financieel educatie bieden aan jongere familieleden en helpen bij het opzetten van bestuursstructuren ter ondersteuning van de besluitvorming en het oplossen van conflicten.

• Unified Reporting: MFO’s consolideren alle financiële informatie in uitgebreide rapporten, waardoor gezinnen een duidelijk overzicht krijgen van hun financiële status, asset-allocatie en investeringen prestatie.

• Regelmatige rapportage: MFO’s houden regelmatig bijeenkomsten met gezinnen om de financieel prestaties te beoordelen, eventuele veranderingen in hun financieel situatie of doelstellingen te bespreken en de strategieën indien nodig aan te passen.

• Collaboratieve aanpak: MFO’s werken vaak nauw samen met de andere professionele adviseurs van de familie, zoals advocaten, accountants en belastingspecialisten, om een gecoördineerde aanpak van vermogensbeheer te garanderen.

• Kostenefficiëntie: MFO’s stellen gezinnen in staat de overheadkosten van vermogensbeheerdiensten te delen, waardoor het voor elk betrokken gezin kosteneffectiever wordt vergeleken met een Single Family Office (SFO).

• Toegang tot expertise: MFO’s hebben doorgaans een team van professionals in dienst met een breed scala aan expertise, van beleggingsbeheer tot belastingplanning en juridisch advies, waardoor gezinnen toegang krijgen tot een hoger niveau van professioneel advies en diensten.

• Diversificatie van investeringsmogelijkheden: Met grotere gebundelde middelen kunnen MFO’s toegang krijgen tot investeringsmogelijkheden die mogelijk niet beschikbaar of onhaalbaar zijn voor individuele gezinnen, inclusief investeringen op institutioneel niveau.

• Verbeterde diensten: De gedeelde kostenstructuur kan MFO’s in staat stellen een breder scala aan diensten aan te bieden, waaronder conciërgediensten, filantropiebeheer en ondersteuning voor familiebeheer, wat voor individuele gezinnen in een SFO-opzet onbetaalbaar zou kunnen zijn.

• Netwerken en gemeenschap: Families in MFO’s kunnen profiteren van het gemeenschapsaspect, door ervaringen, kennis en kansen te delen met andere rijke families, wat mogelijk kan leiden tot nieuwe investeringsprojecten of partnerschappen.

• Reputatie: Zoek naar multi-family offices met een sterk trackrecord en positieve getuigenissen van klanten.

• Aangeboden services: Zorg ervoor dat de MFO de specifieke services levert die u nodig heeft.

• Expertise: Evalueer de kwalificaties en ervaring van het MFO-team.

• Transparantie: Kies een MFO die transparant is over zijn vergoedingen en prestatiestatistieken.

• Compatibiliteit: Houd rekening met de culturele fit en communicatiestijl van de MFO met uw gezin.

• Bessemer Trust

  • Website: Bessemer Trust
  • Kosten: brengt doorgaans ongeveer 1% van vermogen onder beheer (AUM) in rekening, maar dit kan variëren op basis van de geleverde diensten en de omvang van de portefeuille.

• Padsteen

  • Website: Pathstone
  • Kosten: De kosten zijn over het algemeen gebaseerd op AUM, waarbij de kosten rond de 1% of hoger liggen, afhankelijk van de complexiteit van de diensten.

• Alvarium Tiedemann | AlTi

  • Website: Alvarium Tiedemann | AlTi
  • Kosten: Meestal gebaseerd op AUM en de specifieke vereiste diensten, waarbij de kosten vaak beginnen rond 1% van het AUM.

• Corient Rijkdom

  • Website: Corient Wealth
  • Vergoedingen: Er wordt doorgaans een percentage van het AUM in rekening gebracht, waarbij gedetailleerde vergoedingsstructuren beschikbaar zijn in overleg.

• Pitcairn

  • Website: Pitcairn
  • Vergoedingen: Biedt over het algemeen een vergoedingsschema op basis van AUM, met specifieke details die bij opdracht worden verstrekt.

• Sageworth

  • Website: Sageworth
  • Vergoedingen: Vergoedingen zijn meestal gebaseerd op AUM en afgestemd op de behoeften van de klant, waarbij specifieke details worden verstrekt tijdens het overleg.

• Noordelijke Trust

  • Website: Northern Trust
  • Vergoedingen: brengt doorgaans een percentage van het beheerd vermogen in rekening, met gedetailleerde vergoedingsstructuren op basis van de complexiteit en reikwijdte van de diensten.

• Rockefeller Kapitaalbeheer

  • Website: Rockefeller Kapitaalbeheer
  • Vergoedingen: Vergoedingen omvatten doorgaans een combinatie van AUM-kosten en andere kosten, vaak rond de 1% van het AUM, afhankelijk van de geleverde diensten.

• Glenmede

  • Website: Glenmede
  • Vergoedingen: Brengt doorgaans vergoedingen in rekening op basis van AUM, met gedetailleerde structuren die zijn afgestemd op de individuele behoeften van de klant.

• HSBC Private Wealth Services

  • Website: HSBC Private Wealth Services
  • Vergoedingen: Doorgaans gebaseerd op AUM, maar gedetailleerde vergoedingsstructuren worden niet openbaar gemaakt.

• Stonehage Fleming

  • Website: Stonehage Fleming
  • Vergoedingen: Vergoedingen zijn doorgaans gebaseerd op de complexiteit en reikwijdte van de geleverde diensten.

• Oxford Financial Group, Ltd.

  • Website: Oxford Financial Group
  • Vergoedingen: Vergoedingen zijn vaak gebaseerd op AUM en de specifieke verleende adviesdiensten.

• Tolleson Vermogensbeheer

  • Website: Tolleson Vermogensbeheer
  • Vergoedingen: Vergoedingsstructuren omvatten doorgaans op activa gebaseerde vergoedingen en kunnen ook andere kosten voor aanvullende diensten omvatten.

• Truist Vermogensbeheerdiensten

  • Website: Truist Vermogensbeheerdiensten
  • Vergoedingen: Vergoedingen zijn doorgaans gebaseerd op activa, met variaties afhankelijk van specifieke klantovereenkomsten.

• BNY Mellon Vermogensbeheer

  • Website: BNY Mellon Vermogensbeheer
  • Vergoedingen: Meestal gestructureerd rond AUM en afgestemd op de individuele behoeften van de klant.

• Vermogensgroei: MFO’s laten doorgaans een robuuste vermogensgroei zien, gedreven door een hoog klantbehoud en doorverwijzingen binnen rijke netwerken. Volgens het Capgemini World Wealth Report zijn family offices, inclusief MFO’s, succesvol geweest in het vergroten van hun beheerd vermogen door zich te concentreren op persoonlijke dienstverlening en gespecialiseerde beleggingsstrategieën die nauw aansluiten bij de doelstellingen van de klant.

• Beleggingsprestaties: MFO’s presteren vaak beter dan traditionele vermogensbeheerdiensten omdat ze toegang hebben tot een breder scala aan investeringsmogelijkheden, waaronder private equity, direct beleggingen en alternatieve activa. Hun vermogen om beleggingsstrategieën af te stemmen op de specifieke risicotolerantie en tijdshorizon van hun klanten draagt ook bij aan geoptimaliseerde rendementen.

• Innovatie in beleggingsstrategieën: Veel MFO’s lopen voorop bij het opnemen van ESG (Environmental, Social and Governance) criteria in hun beleggingsprocessen, die niet alleen aansluiten bij de waarden van veel moderne beleggers, maar ook hebben aangetoond dat ze potentieel het voor risico gecorrigeerde rendement kunnen verbeteren.

• Minder personalisatie: Hoewel MFO’s ernaar streven om gepersonaliseerde diensten te bieden, betekent de aard van het bedienen van meerdere gezinnen dat ze mogelijk niet hetzelfde niveau van maatwerk en persoonlijke aandacht bieden als SFO’s.

• Potentieel voor belangenconflicten: MFO’s die investeringen en diensten voor meerdere gezinnen beheren, kunnen te maken krijgen met belangenconflicten, vooral als de behoeften of doelstellingen van gezinnen uiteenlopen.

• Privacyproblemen: Sommige gezinnen voelen zich misschien ongemakkelijk bij het delen van een platform voor vermogensbeheer met anderen, vanwege zorgen over de vertrouwelijkheid en de privacy van hun financieel zaken.

• Variabiliteit in servicekwaliteit: De ervaring en kwaliteit van de diensten die door MFO’s worden aangeboden, kan sterk variëren. Families moeten een grondig due diligence-onderzoek uitvoeren om ervoor te zorgen dat de MFO aansluit bij hun verwachtingen en behoeften.

• Complexiteit in de communicatie: Effectief communiceren binnen de structuur van een MFO kan complexer zijn en vereist duidelijke protocollen en begrip om ervoor te zorgen dat op adequate wijze wordt voldaan aan de behoeften en voorkeuren van elk gezin.

Multi Family Offices vormen een aantrekkelijke optie voor vermogensbeheer, vooral voor gezinnen die op zoek zijn naar kostenefficiëntie en een uitgebreid dienstenpakket. Door middelen te bundelen krijgen gezinnen toegang tot een hoger serviceniveau en een breder scala aan investeringsmogelijkheden dan zij individueel zouden kunnen doen. De beslissing om zich bij een MFO aan te sluiten moet echter worden afgewogen tegen de mogelijke afwegingen op het gebied van personalisatie en privacy. Voor gezinnen die deze optie overwegen, is het beoordelen van het trackrecord van de MFO, de compatibiliteit van haar klantenfamilies en de reikwijdte van haar diensten van cruciaal belang bij het nemen van een weloverwogen beslissing die aansluit bij hun doelstellingen en waarden op het gebied van vermogensbeheer.