Verwaltete Vermögenswerte (AUM) verstehen Ein umfassender Leitfaden

Die verwalteten Vermögenswerte (AUM) beziehen sich auf den gesamten Marktwert der Anlagen, die ein Finanzinstitut oder ein Anlageverwalter im Auftrag seiner Kunden verwaltet. Diese Zahl umfasst alle Vermögenswerte, die über verschiedene Anlageinstrumente wie Investmentfonds, Hedgefonds, Renten und separate Konten verwaltet werden. AUM ist eine wichtige Kennzahl, die zur Beurteilung der Größe, des Einflusses und der finanziellen Gesundheit eines Anlageunternehmens sowie seiner Fähigkeit, Kunden zu gewinnen und zu halten, verwendet wird.

• Indikator für die Unternehmensgröße: Das verwaltete Vermögen wird häufig als Maß für die Größe und Marktpräsenz eines Investmentunternehmens verwendet. Ein höheres verwaltetes Vermögen weist in der Regel auf ein etablierteres und erfolgreicheres Unternehmen hin.

• Umsatzpotenzial: Die AUM-Zahl steht in direktem Zusammenhang mit dem Umsatzpotenzial einer Investmentfirma, da die Verwaltungsgebühren normalerweise als Prozentsatz des AUM berechnet werden.

• Kundenvertrauen: Ein hohes verwaltetes Vermögen spiegelt das Vertrauen der Kunden in die Anlagestrategien des Unternehmens wider und ist ein Hinweis auf die Fähigkeit des Unternehmens, erhebliche Vermögenswerte anzuziehen und zu halten.

• Leistungsverfolgung: Das verwaltete Vermögen (AUM) ist eine wichtige Kennzahl für die Verfolgung des Wachstums oder Rückgangs der Vermögenswerte eines Unternehmens im Laufe der Zeit und bietet Einblicke in die Wirksamkeit seiner Anlagestrategien und Kundenbeziehungen.

• Verwaltete Konten: Dazu gehören Konten von Privat- oder institutionellen Kunden, bei denen der Anlageverwalter die uneingeschränkte Entscheidungsfreiheit hat, im Namen des Kunden Anlageentscheidungen zu treffen.

• Investmentfonds und ETFs: Das verwaltete Vermögen umfasst die Gesamtvermögenswerte der vom Unternehmen verwalteten Investmentfonds und börsengehandelten Fonds (ETFs) und spiegelt den Gesamtwert aller in diesen Portfolios gehaltenen Wertpapiere wider.

• Pensionsfonds: Die vom Unternehmen verwalteten Pensionsfonds tragen zu seinem gesamten verwalteten Vermögen bei und machen oft einen erheblichen Teil des Firmenvermögens aus.

• Hedgefonds: Hedgefonds, die für ihre aggressiven Anlagestrategien bekannt sind, tragen ebenfalls zum verwalteten Vermögen bei, erheben aufgrund ihrer Komplexität jedoch häufig höhere Verwaltungsgebühren.

• Unternehmensweites verwaltetes Vermögen: Dies stellt das Gesamtvermögen dar, das von einem gesamten Investmentunternehmen über alle seine Produkte und Dienstleistungen hinweg verwaltet wird.

• Fondsspezifisches verwaltetes Vermögen: Hiermit sind die Vermögenswerte gemeint, die innerhalb eines bestimmten Fonds (beispielsweise eines Investmentfonds oder ETF) verwaltet werden. So können Anleger die Beliebtheit und Performance einzelner Fonds beurteilen.

• Kundenspezifisches verwaltetes Vermögen: Bei Vermögensverwaltungsfirmen spiegelt das kundenspezifische verwaltete Vermögen die Gesamtheit der im Auftrag eines einzelnen Kunden verwalteten Vermögenswerte wider und gibt den Grad der bereitgestellten persönlichen Dienstleistung an.

• Nachhaltiges Investieren: Mit der Zunahme von ESG-Faktoren (Umwelt, Soziales und Unternehmensführung) verwalten Unternehmen ihre Vermögenswerte zunehmend in Fonds, die sich auf nachhaltiges und ethisches Investieren konzentrieren und so die Zusammensetzung und das Wachstum des verwalteten Vermögens beeinflussen.

• Technologieintegration: Der Einsatz fortschrittlicher Technologie und Datenanalyse ermöglicht es Unternehmen, größere Vermögensmengen effizienter zu verwalten und durch verbesserte Entscheidungsfindung und Kundenbindung das AUM-Wachstum voranzutreiben.

• Robo-Advisor: Das Aufkommen von Robo-Advisor, die KI zur Verwaltung von Anlageportfolios nutzen, trägt zum Wachstum des verwalteten Vermögens bei, insbesondere bei jüngeren, technisch versierten Anlegern.

• Globale Diversifizierung: Investmentfirmen erweitern ihr verwaltetes Vermögen, indem sie globale Diversifizierungsstrategien anbieten. So können Kunden in internationale Märkte investieren und auf ein breiteres Spektrum an Vermögenswerten zugreifen.

• Gebührenstrukturen: Investmentfirmen erheben typischerweise Verwaltungsgebühren auf der Grundlage eines Prozentsatzes des verwalteten Vermögens und schaffen so einen Anreiz für sie, ihr Vermögen zu vermehren und gleichzeitig ihre Interessen mit denen ihrer Kunden in Einklang zu bringen.

• Leistungsbenchmarking: Unternehmen vergleichen ihre Leistung häufig mit dem Wachstum des verwalteten Vermögens und nutzen es als zentralen Leistungsindikator zur Messung des Erfolgs und zur Steuerung strategischer Entscheidungen.

• Marketing und Kundengewinnung: Ein hohes verwaltetes Vermögen wird häufig als Marketinginstrument zur Gewinnung neuer Kunden eingesetzt und demonstriert die Fähigkeit und den Erfolg des Unternehmens bei der Verwaltung großer Vermögensmengen.

• Risikomanagement: Unternehmen nutzen AUM, um die Risikobelastung ihrer Portfolios zu bewerten und sicherzustellen, dass sie bei der Verwaltung des Kundenvermögens einen ausgewogenen und diversifizierten Ansatz verfolgen.

• BlackRock: Als einer der größten Vermögensverwalter der Welt verwaltet BlackRock über 9 Billionen US-Dollar, was seine beherrschende Stellung in der globalen Investmentbranche widerspiegelt.

• Vanguard: Vanguard, bekannt für seine kostengünstigen Indexfonds, verwaltet ein Vermögen von über 7 Billionen US-Dollar und ist damit einer der bedeutendsten Akteure im Bereich des passiven Investierens.

• Fidelity Investments: Fidelity verwaltet Billionen von Dollar über seine Investmentfonds, ETFs und Vermögensverwaltungsdienste und legt dabei einen starken Schwerpunkt auf individuelle Altersvorsorgekonten (IRAs).

• Marktentwicklung: Schwankungen auf dem Markt wirken sich auf den Wert der verwalteten Anlagen aus und haben direkte Auswirkungen auf das verwaltete Vermögen.

• Kundenströme: Nettozuflüsse (Neuinvestitionen abzüglich Abhebungen) können das verwaltete Vermögen erhöhen, während Nettoabflüsse es verringern.

• Anlagestrategie: Die Leistung der von den Managern umgesetzten Anlagestrategie spielt ebenfalls eine entscheidende Rolle für das Wachstum oder die Reduzierung des verwalteten Vermögens.

Die verwalteten Vermögenswerte (AUM) stellen den Gesamtmarktwert aller Investitionen dar, die ein Finanzinstitut oder eine Einzelperson im Auftrag von Kunden verwaltet. Die Berechnung der AUM umfasst mehrere wichtige Schritte:

1. Marktwert der Vermögenswerte: Beginnen Sie mit der Ermittlung des aktuellen Marktwerts aller verwalteten Vermögenswerte, einschließlich Aktien, Anleihen, Immobilien und anderer Anlagen.

2. Kundeneinlagen hinzufügen: Berücksichtigen Sie alle neuen Investitionen oder Einlagen, die von Kunden während des Berechnungszeitraums getätigt wurden.

3. Abhebungen abziehen: Ziehen Sie alle von Kunden vorgenommenen Abhebungen oder Einlösungen ab.

4. An die Performance anpassen: Berücksichtigen Sie die Gewinne oder Verluste aus der Anlageperformance während des Zeitraums.

1. Anfangs verwaltetes Vermögen: 100 Millionen US-Dollar

2. Einlagen neuer Kunden: 5 Millionen US-Dollar

3. Kundenabhebungen: 2 Millionen US-Dollar

4. Anlageperformance: Gehen Sie von einem Gewinn von 5 % aus

[Bereinigtes verwaltetes Vermögen = 100 Millionen USD x 1,05 + 5 Millionen USD - 2 Millionen USD = 108 Millionen USD]

• Einschlüsse: Umfasst normalerweise Vermögenswerte sowohl in diskretionären als auch in nicht diskretionären Konten.

• Häufigkeit: Wird oft vierteljährlich oder jährlich berechnet, um eine genaue Berichterstattung und Gebührenberechnung zu gewährleisten.

Das Verständnis des verwalteten Vermögens (AUM) hilft bei der Beurteilung der Größe, Leistung und des Wachstums einer Investmentverwaltungsfirma und hat Auswirkungen auf das Kundenvertrauen und die Gebührenstruktur.

Die verwalteten Vermögenswerte (AUM) sind eine wichtige Kennzahl, die die Größe, Stärke und das Wachstumspotenzial einer Investmentfirma widerspiegelt. Da sich die Trends bei nachhaltigen Investitionen, Technologieintegration und globaler Diversifizierung weiterentwickeln, bleiben die AUM ein zentraler Schwerpunkt für Unternehmen, die ihre Marktpräsenz verbessern und ihren Kunden bessere Ergebnisse liefern möchten. Das Verständnis der Komponenten, Arten und Strategien im Zusammenhang mit AUM ist für die Bewertung der Fähigkeiten und des Erfolgs von Finanzinstituten von entscheidender Bedeutung.