Plan 457 una opción de ahorro para la jubilación para empleados del gobierno y de organizaciones sin fines de lucro

Un plan 457 es un tipo de plan de ahorro para la jubilación no calificado y con ventajas impositivas que se ofrece a los empleados de los gobiernos estatales y locales, así como a ciertas organizaciones sin fines de lucro. De manera similar a los planes 401(k) y 403(b), el plan 457 permite a los participantes aportar una parte de su salario al plan antes de impuestos o en una cuenta Roth, y los ahorros aumentan con impuestos diferidos hasta que se retiran durante la jubilación.

El Plan 457 es fundamental para los empleados del gobierno y de organizaciones sin fines de lucro, ya que ofrece una forma flexible y beneficiosa de ahorrar para la jubilación. A diferencia de otros planes de jubilación, el Plan 457 no impone una penalidad por retiro anticipado de las distribuciones realizadas antes de los 59 años y medio, lo que lo convierte en una opción atractiva para quienes puedan necesitar acceder a sus fondos antes.

Los Planes 457 tienen límites de contribución específicos y reglas que rigen cuánto pueden ahorrar los participantes y bajo qué condiciones:

• Límites Básicos de Contribución Anual: Para 2025, los participantes pueden contribuir hasta $23,500 a un plan 457(b), que se ajusta anualmente por inflación. Este límite es independiente de los límites de contribución para otros planes de jubilación como los planes 401(k) o 403(b), creando una oportunidad única de “doble contribución”.

• Contribuciones de Recuperación: Los participantes de 50 años o más pueden hacer contribuciones adicionales de recuperación de $7,500 en 2025, lo que permite una contribución total de $31,000.

• Disposición Especial de Recuperación: Única para los planes 457, esta disposición permite a los participantes en sus tres últimos años antes de la edad de jubilación contribuir con el menor de dos veces el límite anual ($47,000 en 2025) o la suma del límite del año actual más los montos de contribución no utilizados de años anteriores. Esta disposición no se puede utilizar simultáneamente con la recuperación para mayores de 50 años.

• Coordinación con Otros Planes: Una ventaja significativa de los planes 457 es que sus límites de contribución no están coordinados con otros planes de jubilación. Un empleado que tiene acceso tanto a un plan 457 como a otro tipo de plan de jubilación (como un 401(k) o 403(b)) puede contribuir la cantidad máxima a ambos planes.

• Contribuciones del Empleador: Aunque los empleadores pueden contribuir a los planes gubernamentales 457(b), estas contribuciones cuentan para el mismo límite anual que las aportaciones de los empleados, a diferencia de los planes 401(k) y 403(b) donde las contribuciones del empleador y del empleado tienen límites separados. Los planes 457(b) no gubernamentales típicamente no incluyen contribuciones del empleador.

• Plan 457(b) Gubernamental: Estos planes son ofrecidos por gobiernos estatales y locales a sus empleados. Proporcionan crecimiento con impuestos diferidos sobre las contribuciones y ganancias hasta el retiro. Los planes 457(b) gubernamentales están sujetos a regulaciones menos estrictas en comparación con sus contrapartes no gubernamentales, particularmente en lo que respecta a las opciones de distribución.

• Plan 457(b) No Gubernamental: Estos planes están disponibles para empleados altamente compensados o de gestión de organizaciones exentas de impuestos, como hospitales, organizaciones benéficas y fundaciones privadas. A diferencia de los planes gubernamentales, estos se consideran no financiados y permanecen como parte de los activos generales del empleador, potencialmente accesibles a los acreedores si la organización enfrenta dificultades financieras.

• Plan 457(f): A veces llamado “planes suplementarios”, estos están diseñados para ejecutivos altamente compensados en organizaciones exentas de impuestos. Permiten contribuciones por encima de los límites estándar de los planes 457(b), pero requieren un “riesgo sustancial de pérdida” para calificar para la deferral de impuestos. El ejecutivo debe típicamente permanecer empleado durante un período específico o cumplir con objetivos de rendimiento para recibir los beneficios.

Los Planes 457 ofrecen varios beneficios fiscales junto con consideraciones que los participantes deben entender:

• Contribuciones Antes de Impuestos: Las contribuciones a los planes 457 tradicionales reducen el ingreso imponible en el año en que se realizan, proporcionando ahorros fiscales inmediatos. Por ejemplo, un participante en el tramo impositivo del 24% que contribuya con $20,000 ahorraría $4,800 en impuestos federales sobre la renta para ese año.

• Crecimiento Diferido de Impuestos: Las ganancias de inversión dentro del plan crecen con impuestos diferidos, lo que permite una acumulación potencialmente mayor a lo largo del tiempo a través del poder del interés compuesto.

• Opción Roth: Muchos planes gubernamentales 457(b) ahora ofrecen una opción Roth, que permite contribuciones después de impuestos. Si bien esto no proporciona ningún beneficio fiscal inmediato, los retiros calificados en la jubilación son completamente libres de impuestos, incluidos las ganancias.

• Sin penalización por retiro anticipado: A diferencia de los planes 401(k) y 403(b), los planes 457 no imponen la penalización del 10% por retiros anticipados para distribuciones realizadas antes de los 59½ años. Sin embargo, los retiros aún están sujetos a impuestos sobre la renta ordinaria.

• Distribuciones Mínimas Requeridas (RMDs): Al igual que otros planes de jubilación, los planes 457 generalmente requieren que los participantes comiencen a realizar distribuciones a la edad de 73 años (a partir de 2025, tras los ajustes de la Ley SECURE 2.0).

• Consideraciones fiscales del FICA: Si bien las contribuciones al plan 457 reducen el impuesto sobre la renta federal, siguen estando sujetas a los impuestos del FICA (Seguridad Social y Medicare), lo cual es importante que los participantes tengan en cuenta en su planificación fiscal.

Los Planes 457 ofrecen varias opciones de distribución con una flexibilidad única en comparación con otros vehículos de jubilación:

• Separación del Servicio: A diferencia de otros planes de jubilación calificados, los participantes del plan 457 pueden recibir distribuciones sin penalización al separarse del servicio, independientemente de la edad. Esto proporciona una flexibilidad significativa para los jubilados anticipados o aquellos que cambian de carrera.

• Opciones de Transferencia: Los fondos de los planes gubernamentales 457(b) pueden ser transferidos a otros planes de jubilación calificados para impuestos como IRAs, 401(k)s o 403(b)s. Sin embargo, los planes 457(b) no gubernamentales tienen reglas de transferencia más restrictivas, permitiendo generalmente solo transferencias a otros planes 457(b) no gubernamentales.

• Retiros en Servicio: Generalmente, los planes 457 no permiten retiros en servicio mientras se está empleado, excepto en casos de emergencia imprevista, distribuciones de minimis (saldos de cuentas pequeños) o después de alcanzar los 73 años.

• Distribuciones por Emergencias Inesperadas: Los participantes que enfrenten dificultades financieras severas pueden calificar para retiros de emergencia si cumplen con criterios estrictos definidos por el IRS, incluyendo emergencias médicas, pérdidas por siniestros u otras circunstancias extraordinarias que no podrían haber sido anticipadas.

• Provisiones de Préstamo: Algunos planes gubernamentales 457(b) ofrecen provisiones de préstamo, aunque esto es menos común que en los planes 401(k). Los préstamos generalmente deben ser reembolsados dentro de cinco años, excepto por los préstamos utilizados para comprar una residencia principal.

Los Planes 457 suelen ofrecer una variedad de opciones de inversión para ayudar a los participantes a construir un portafolio de jubilación diversificado:

• Fondos Mutuos: La mayoría de los planes incluyen una selección de fondos mutuos en varias clases de activos, incluyendo acciones nacionales e internacionales, bonos y fondos equilibrados. Estos proporcionan diversificación instantánea y gestión profesional.

• Fondos de Fecha Objetivo: Estas populares opciones de “configúralo y olvídalo” ajustan automáticamente la asignación de activos en función de la fecha de jubilación esperada del participante, volviéndose más conservadoras a medida que se acerca la jubilación.

• Opciones de Renta Fija: Muchos planes ofrecen fondos de valor estable o contratos de inversión garantizados (GICs) que proporcionan preservación de capital y rendimientos constantes, aunque más bajos, en comparación con las inversiones en acciones.

• Cuentas de Corretaje Autodirigidas: Algunos planes ofrecen una ventana de corretaje autodirigida, permitiendo a los participantes acceder a una gama más amplia de inversiones más allá de la selección principal, incluyendo acciones individuales y una selección más amplia de fondos mutuos.

• Opciones de Inversión ESG: Cada vez más, los planes están incorporando opciones de inversión en Medio Ambiente, Social y Gobernanza (ESG) para los participantes que desean alinear sus inversiones con sus valores.

La administración y gobernanza de los Planes 457 implican varios aspectos clave:

• Responsabilidades del Patrocinador del Plan: La entidad gubernamental o la organización sin fines de lucro que patrocina el plan es responsable de establecer y mantener el plan en cumplimiento con las regulaciones del IRS, seleccionar opciones de inversión, monitorear el rendimiento y asegurar un adecuado mantenimiento de registros.

• Administradores de Terceros (TPAs): La mayoría de los patrocinadores de planes contratan TPAs para manejar las operaciones diarias, incluyendo la inscripción de participantes, el procesamiento de contribuciones, las elecciones de inversión, las distribuciones y las pruebas de cumplimiento.

• Deber Fiduciario: Los administradores del plan y los miembros del comité tienen un deber fiduciario de actuar únicamente en el mejor interés de los participantes y beneficiarios del plan, lo que requiere una selección y monitoreo prudentes de las opciones de inversión y un control razonable de los gastos del plan.

• Estructura de Tarifas: Los planes 457 incurren en varias tarifas, incluyendo tarifas administrativas, tarifas de gestión de inversiones y posibles tarifas de asesores. La transparencia en la divulgación de tarifas es esencial para que los participantes comprendan el impacto de los costos en sus ahorros para la jubilación.

• Requisitos de Cumplimiento: Los planes deben cumplir con varios requisitos regulatorios, incluyendo la presentación del Formulario 5500 (para planes no gubernamentales), la adherencia a los límites de contribución y el manejo adecuado de las distribuciones.

Entender cómo funcionan los Planes 457 en la práctica puede ser útil a través de ejemplos concretos:

• Estrategia de Contribución de Plan Dual: Un administrador escolar de 52 años que tiene acceso tanto a un plan 403(b) como a un plan 457(b) podría contribuir el máximo a ambos planes en 2025, incluyendo contribuciones de recuperación. Esto permitiría contribuciones totales para la jubilación de $62,000 ($23,500 + $7,500 al 403(b) y otros $23,500 + $7,500 al 457(b)), acelerando significativamente el ahorro para la jubilación.

• Distribución de Jubilación Anticipada: Un oficial de policía que se jubile a los 55 años después de 25 años de servicio podría comenzar a recibir distribuciones de su plan 457(b) inmediatamente al jubilarse sin enfrentar la penalización del 10% por retiro anticipado que se aplicaría a las distribuciones de un plan 401(k) antes de los 59½ años. Esta flexibilidad puede ser crucial para cerrar la brecha hasta que otras fuentes de ingresos de jubilación estén disponibles.

• Escenario Especial de Recuperación: Un gerente de ciudad que planea jubilarse a los 65 años podría utilizar la disposición especial de recuperación en sus últimos tres años antes de la jubilación. Si hubiera contribuido $15,000 menos que el máximo a lo largo de su carrera, podría contribuir hasta $47,000 por año durante tres años, lo que le permitiría aumentar significativamente sus ahorros para la jubilación en sus últimos años de trabajo.

• Consideración del Plan No Gubernamental: Un director ejecutivo de un hospital sin fines de lucro que participe en un plan 457(b) no gubernamental debe considerar que sus fondos de jubilación siguen siendo parte de los activos generales del hospital y podrían estar en riesgo si el hospital enfrenta dificultades financieras o quiebra. Este ejecutivo podría equilibrar sus ahorros para la jubilación entre el 457(b) y otros vehículos de jubilación protegidos.

Los Planes 457 tienen varias características distintivas en comparación con otros planes de jubilación comunes:

• Límites de Contribución Separados: A diferencia de los planes 401(k) y 403(b), que comparten un límite de contribución combinado si un empleado participa en múltiples planes, los planes 457 mantienen su propio límite de contribución separado. Esto permite a los participantes con acceso tanto a un plan 457 como a otro plan patrocinado por el empleador contribuir al máximo en cada uno.

• Sin Penalización por Retiro Anticipado: Los planes 457 no imponen la penalización del 10% por retiro anticipado en distribuciones tomadas antes de los 59½ años, lo que es una ventaja significativa para aquellos que puedan necesitar acceder a los fondos antes.

• Cláusulas de Recuperación: Los planes 457 ofrecen una única cláusula de recuperación de “los últimos tres años” que difiere de las opciones de recuperación basadas en la edad en otros planes, lo que permite potencialmente contribuciones significativamente más altas cerca de la jubilación.

• Tratamiento de las Contribuciones del Empleador: En los planes 457, las contribuciones del empleador cuentan para el mismo límite anual que las aportaciones de los empleados, a diferencia de los planes 401(k) y 403(b) donde las contribuciones del empleador tienen un límite separado.

• Protección del Acreedor: Los planes gubernamentales 457(b) ofrecen protección contra acreedores similar a otros planes calificados. Sin embargo, los planes 457(b) no gubernamentales no proporcionan la misma protección, ya que estos activos siguen siendo parte de los activos generales del empleador.

El panorama de los Planes 457 sigue evolucionando con cambios regulatorios y tendencias emergentes:

• Impacto de la Ley SECURE 2.0: La Ley SECURE 2.0, aprobada en diciembre de 2022, introdujo varios cambios que afectan a los planes 457, incluyendo el aumento de la edad para las distribuciones mínimas requeridas a 73 en 2023 y eventualmente a 75 en 2033, proporcionando más flexibilidad para los jubilados.

• Opciones Roth Mejoradas: Hay una tendencia creciente hacia la oferta de opciones Roth dentro de los planes 457(b), lo que permite a los participantes diversificar su tratamiento fiscal en la jubilación y proporciona flexibilidad en la planificación fiscal.

• Integración del Bienestar Financiero: Muchos patrocinadores de planes están integrando planes 457 en programas más amplios de bienestar financiero, reconociendo que la planificación de la jubilación es solo un aspecto de la salud financiera en general.

• Mayor Automatización: Características como la inscripción automática, la escalación automática y las alternativas de inversión predeterminadas calificadas (QDIAs) están volviéndose más comunes en los planes 457, reflejando tendencias en el mundo de los 401(k) para mejorar las tasas de participación y ahorro.

• Diseños de Planes Simplificados: Hay una tendencia hacia la simplificación de los menús de inversión y el diseño de planes para hacer que la participación sea menos abrumadora para los empleados y reducir la carga administrativa para los empleadores.

• Mayor Enfoque en Estrategias de Decumulación: Los patrocinadores de planes y proveedores están poniendo un mayor énfasis en ayudar a los participantes a desarrollar estrategias efectivas para retirar sus activos de jubilación, no solo para acumularlos.

• Maximizar las contribuciones: Para aprovechar al máximo las ventajas fiscales y las posibles contribuciones equivalentes del empleador, los participantes deben procurar contribuir con la cantidad máxima permitida cada año.

• Considere las contribuciones Roth: Si espera estar en un nivel impositivo más alto durante la jubilación, las contribuciones Roth 457 pueden proporcionar ahorros impositivos significativos.

• Coordinar con otras cuentas de jubilación: Para aquellos elegibles para contribuir tanto a un plan 457 como a un 403(b) o 401(k), consideren maximizar las contribuciones a todas las cuentas disponibles para aumentar los ahorros para la jubilación.

El Plan 457 es una opción de ahorro para la jubilación versátil y valiosa para empleados del gobierno y organizaciones sin fines de lucro. Con sus reglas de retiro flexibles, ventajas impositivas significativas y la posibilidad de realizar aportes Roth, el Plan 457 puede desempeñar un papel clave en una estrategia de jubilación integral.

Estos planes ofrecen ventajas únicas, incluyendo límites de contribución separados de otros planes de jubilación, sin penalizaciones por retiros anticipados y disposiciones especiales de recuperación que pueden mejorar significativamente la preparación para la jubilación. Para los empleados elegibles, entender las particularidades de los planes 457—incluyendo sus implicaciones fiscales, opciones de inversión, reglas de distribución y cómo complementan otros vehículos de jubilación—es esencial para optimizar la estrategia de jubilación. La flexibilidad de estos planes los hace particularmente valiosos para aquellos que contemplan una jubilación anticipada o transiciones de carrera.