Penilaian Liputan Kecairan (LCA) Panduan Komprehensif

Penilaian Liputan Likuiditi (LCA) adalah rangka kerja pengawalseliaan yang ditubuhkan untuk memastikan bahawa institusi kewangan, seperti bank dan firma pelaburan, mengekalkan aset likuid yang mencukupi untuk menghadapi tekanan kewangan jangka pendek. Matlamat utama LCA adalah untuk mempromosikan kestabilan dalam sistem kewangan dengan memastikan bahawa institusi dapat memenuhi keperluan aliran tunai mereka semasa tempoh gangguan pasaran.

• Aset Cecair Berkualiti Tinggi (HQLA): Ini adalah aset yang boleh ditukarkan dengan mudah kepada tunai tanpa kehilangan nilai yang ketara. Contoh termasuk rizab tunai, bon kerajaan dan bon korporat tertentu. HQLA dikategorikan kepada Tahap 1, Tahap 2A dan Tahap 2B, dengan aset Tahap 1 menjadi yang paling cecair.

• Aliran Tunai Bersih Keluar (NCO): Ini mewakili aliran tunai keluar yang dijangkakan ditolak aliran tunai masuk dalam tempoh 30 hari semasa senario tekanan kewangan. Ia mengambil kira faktor-faktor seperti pengeluaran pelanggan, liabiliti yang matang dan aliran masuk yang dijangkakan daripada pinjaman dan pelaburan.

• Nisbah Liputan Kecairan (LCR): LCR adalah metrik utama yang dikira dengan membahagikan HQLA dengan NCO. Institusi kewangan dikehendaki untuk mengekalkan LCR sekurang-kurangnya 100%, yang bermaksud mereka mesti mempunyai aset cair yang mencukupi untuk menampung aliran tunai bersih mereka selama 30 hari.

• LCA Peraturan: Jenis ini diwajibkan oleh pengawal selia kewangan dan direka untuk memastikan bahawa institusi mematuhi keperluan kecairan tertentu. Ia melibatkan pelaporan dan penilaian kedudukan kecairan secara berkala.

• LCA Dalaman: Banyak institusi kewangan menjalankan penilaian dalaman untuk menilai kedudukan kecairan mereka melebihi keperluan peraturan. Ini membantu mereka mengenal pasti risiko yang berpotensi dan membangunkan strategi untuk meningkatkan pengurusan kecairan mereka.

• Peningkatan Pengawasan Peraturan: Peraturan selepas krisis kewangan telah menyebabkan tumpuan yang lebih tinggi terhadap pengurusan kecairan. Pengawal selia kini lebih berwaspada dalam memantau pematuhan terhadap keperluan LCA.

• Kemajuan Teknologi: Penggunaan analitik lanjutan dan perisian pengurusan risiko telah mengubah cara institusi menilai dan mengurus kecairan. Alat-alat ini membolehkan pemantauan masa nyata dan analisis senario, meningkatkan proses pengambilan keputusan.

• Ujian Tekanan: Institusi semakin menggabungkan ujian tekanan ke dalam proses LCA mereka. Dengan mensimulasikan pelbagai senario buruk, mereka dapat memahami dengan lebih baik potensi kelemahan dalam kedudukan kecairan mereka.

• Sektor Perbankan: Sebuah bank komersial besar mungkin memegang sejumlah besar bon kerajaan dan rizab tunai sebagai sebahagian daripada HQLA. Semasa krisis kewangan, bank tersebut akan bergantung kepada aset ini untuk memenuhi permintaan pengeluaran pelanggan dan kewajipan lain.

• Firma Pelaburan: Sebuah firma pelaburan mungkin menilai kedudukan kecairannya dengan menilai portfolio sekuriti cairnya dan aliran tunai yang dijangkakan daripada penjualan aset. Ini membantu memastikan bahawa ia dapat menguruskan penebusan dan memenuhi perbelanjaan operasi.

• Pengurusan Risiko Likuiditi: Institusi sering melaksanakan rangka kerja pengurusan risiko likuiditi yang komprehensif, dengan memberi tumpuan kepada pengenalan, pengukuran dan pengurangan risiko likuiditi.

• Pelan Pembiayaan Kontingensi: Membangunkan pelan pembiayaan kontingensi adalah penting bagi institusi untuk bersiap sedia menghadapi kekurangan kecairan yang tidak dijangka. Pelan ini menggariskan strategi untuk mengakses dana tambahan semasa krisis.

• Pempelbagaian Sumber Pembiayaan: Institusi digalakkan untuk mempelbagaikan sumber pembiayaan mereka bagi mengurangkan kebergantungan kepada mana-mana sumber kecairan tunggal. Ini boleh termasuk gabungan deposit runcit, pembiayaan borong dan pasaran modal.

Penilaian Liputan Kecairan adalah komponen penting dalam kestabilan kewangan, memastikan bahawa institusi bersedia dengan baik untuk menghadapi cabaran kecairan jangka pendek. Dengan memahami komponen-komponennya, menerima tren yang muncul dan melaksanakan strategi yang baik, institusi kewangan dapat mengharungi kompleksiti pengurusan kecairan dengan keyakinan.