سود سهام درک این معیار مالی کلیدی

سود تقسیمی یک نسبت مالی است که نشان می دهد یک شرکت در هر سال نسبت به قیمت سهام خود چقدر سود سهام پرداخت می کند. این به عنوان معیاری برای بازگشت سرمایه برای سهامداران عمل می کند، به ویژه برای کسانی که تولید درآمد از طریق سود سهام را در اولویت قرار می دهند. فرمول محاسبه سود سهام به صورت زیر است:

این نسبت معمولاً به صورت درصد بیان می شود و بینشی در مورد پتانسیل درآمدزایی یک سهام ارائه می دهد.

• سود سالانه : این نشان دهنده کل سود پرداختی شرکت در طول یک سال برای هر سهم است. شرکت هایی که به طور مداوم سود سهام پرداخت می کنند معمولا چشم انداز سود پایداری دارند.

• قیمت سهام: قیمت فعلی بازار سهام شرکت. تغییرات در این قیمت می تواند به طور قابل توجهی بر بازده سود سهام تأثیر بگذارد.

• بازده سود سهام بعد : این با استفاده از سود سهام پرداخت شده در سال گذشته محاسبه می شود. این نشان دهنده توزیع تاریخی سود سهام نسبت به قیمت فعلی است.

• بازده سود سهام آینده: این متریک آینده نگر بازده سود سهام را بر اساس سود سهام مورد انتظار آینده تخمین می زند. می تواند برای ارزیابی شرکت هایی که پیش بینی می شود پرداخت سود سهام خود را افزایش دهند مفیدتر باشد.

• رشد در اشراف سود سهام : شرکت هایی که به طور مداوم سود سهام خود را در طول زمان افزایش می دهند، معروف به “اشرافیت سود سهام”، در بین سرمایه گذاران محبوبیت پیدا کرده اند. چنین سهامی اغلب بازدهی ثابتی دارند و به عنوان سرمایه گذاری امن تری تلقی می شوند.

• تمرکز بر سود سهام پایدار : سرمایه گذاران به طور فزاینده ای به شرکت هایی علاقه مند هستند که نه تنها سود سهام پرداخت می کنند، بلکه شیوه های پایداری نیز دارند. عوامل محیطی، اجتماعی و حاکمیتی (ESG) اکنون در استراتژی‌های پرداخت سود در نظر گرفته می‌شوند.

• طرح های سرمایه گذاری مجدد سود سهام (DRIP): شرکت های بیشتری DRIP را ارائه می کنند که به سرمایه گذاران امکان می دهد سود سهام خود را مجدداً برای خرید سهام بیشتر سرمایه گذاری کنند و رشد بلندمدت را تقویت کنند.

• مثال 1: اگر شرکتی سالانه 2 دلار به ازای هر سهم سود سهام پرداخت کند و قیمت سهام فعلی آن 40 دلار باشد، بازده سود به صورت زیر خواهد بود:

• مثال 2: برای سهامی با سود سالیانه 3 دلار و قیمت سهم 60 دلار، سود سهام برابر است با:

• سرمایه گذاری با سود سود بالا: این استراتژی شامل انتخاب سهامی است که بازده سود سهام بالایی ارائه می دهد و به طور بالقوه جریان درآمد پایداری را فراهم می کند.

• *استراتژی جذب سود سهام: سرمایه گذاران ممکن است سهام را درست قبل از تاریخ تقسیم سود قبلی خریداری کنند تا واجد شرایط پرداخت سود سهام شوند، سپس پس از دریافت سود سهام، آن را بفروشند.

• تعادل مجدد پرتفوی ها: سرمایه گذاران اغلب سرمایه گذاری های پرداخت کننده سود سهام خود را به صورت دوره ای مجدد ارزیابی می کنند تا سطوح درآمدی مطلوب و پروفایل های ریسک را حفظ کنند.

درک بازده سود سهام برای سرمایه گذارانی که به دنبال ارزیابی پتانسیل درآمد سرمایه گذاری خود هستند بسیار مهم است. این بینش های ارزشمندی را در مورد سودآوری شرکت و تعهد به بازگشت ارزش به سهامداران از طریق سود سهام ارائه می دهد. با تمرکز بر روندها، مؤلفه ها و استراتژی های مرتبط با سود سهام، سرمایه گذاران می توانند تصمیمات آگاهانه ای اتخاذ کنند که با اهداف مالی آنها هماهنگ باشد.