تخصیص دارایی پایدار سرمایه‌گذاری برای تأثیر و سود

تخصیص دارایی پایدار یک استراتژی سرمایه‌گذاری است که معیارهای زیست‌محیطی، اجتماعی و حاکمیتی (ESG) را در فرآیند تخصیص دارایی گنجانده است. این رویکرد نه تنها به دنبال دستیابی به بازده مالی است بلکه همچنین به دنبال ایجاد تأثیر مثبت اجتماعی و ترویج شیوه‌های پایدار می‌باشد.

• معیارهای ESG: اینها استانداردهایی برای عملیات یک شرکت هستند که سرمایه‌گذاران آگاه اجتماعی از آنها برای بررسی سرمایه‌گذاری‌های بالقوه استفاده می‌کنند. معیارهای زیست‌محیطی به این موضوع می‌پردازند که یک شرکت چگونه به عنوان نگهبان طبیعت عمل می‌کند. معیارهای اجتماعی بررسی می‌کنند که چگونه این شرکت روابط خود را با کارکنان، تأمین‌کنندگان، مشتریان و جوامعی که در آن فعالیت می‌کند، مدیریت می‌کند. حاکمیت به رهبری یک شرکت، حقوق مدیران اجرایی، حسابرسی‌ها، کنترل‌های داخلی و حقوق سهامداران مربوط می‌شود.

• ارزیابی ریسک: تخصیص دارایی پایدار شامل ارزیابی ریسک‌های مرتبط با عوامل ESG است. این شامل ارزیابی ریسک‌های زیست‌محیطی مانند تغییرات اقلیمی، ریسک‌های نظارتی مرتبط با پایداری و ریسک‌های اجتماعی مانند آسیب به شهرت می‌باشد.

• تنوع سرمایه‌گذاری: یک پرتفوی متنوع برای کاهش ریسک‌ها ضروری است. تخصیص دارایی پایدار سرمایه‌گذاران را تشویق می‌کند تا در کلاس‌های دارایی، بخش‌ها و جغرافیاهای مختلف تنوع ایجاد کنند در حالی که اطمینان حاصل می‌شود که تمام سرمایه‌گذاری‌ها با اهداف پایداری هم‌راستا هستند.

• چشم‌انداز بلندمدت: سرمایه‌گذاران تشویق می‌شوند که دیدگاه بلندمدتی نسبت به سرمایه‌گذاری‌های خود اتخاذ کنند. تخصیص دارایی پایدار بر پتانسیل رشد و ثبات بلندمدت تمرکز دارد، نه بر دستاوردهای کوتاه‌مدت، که با اهداف توسعه پایدار هم‌راستا است.

• ظهور سرمایه‌گذاری تأثیرگذار: سرمایه‌گذاران بیشتری به دنبال ایجاد تأثیر ملموس با سرمایه‌گذاری‌های خود هستند که منجر به افزایش صندوق‌هایی شده است که بازده‌های اجتماعی و زیست‌محیطی را در کنار بازده‌های مالی در اولویت قرار می‌دهند.

• ادغام فناوری: استفاده از فناوری و تجزیه و تحلیل داده‌ها در سرمایه‌گذاری پایدار در حال افزایش است. سرمایه‌گذاران اکنون می‌توانند از ابزارهای پیشرفته برای جمع‌آوری و تحلیل بهتر داده‌های ESG استفاده کنند که منجر به تصمیم‌گیری‌های آگاهانه‌تر می‌شود.

• تغییرات مقرراتی: دولت‌ها و نهادهای نظارتی به طور فزاینده‌ای شفافیت در افشای اطلاعات ESG را الزامی می‌کنند. این امر شرکت‌ها را به اتخاذ شیوه‌های پایدار وادار می‌کند و ارزیابی عملکرد پایداری آن‌ها را برای سرمایه‌گذاران آسان‌تر می‌سازد.

• سرمایه‌گذاری موضوعی: این استراتژی بر سرمایه‌گذاری در موضوعات یا بخش‌هایی تمرکز دارد که انتظار می‌رود از روندهای پایدار بهره‌مند شوند، مانند انرژی تجدیدپذیر، کشاورزی پایدار یا حفظ آب.

• غربالگری منفی: این شامل حذف برخی از بخش‌ها یا شرکت‌ها از نظر سرمایه‌گذاری بر اساس معیارهای خاص ESG است. به عنوان مثال، یک سرمایه‌گذار ممکن است از سرمایه‌گذاری در سوخت‌های فسیلی یا شرکت‌های تنباکو خودداری کند.

• غربالگری مثبت: در اینجا، سرمایه‌گذاران به‌طور فعال به دنبال گنجاندن شرکت‌هایی هستند که استانداردهای خاص ESG را رعایت می‌کنند. این می‌تواند به معنای سرمایه‌گذاری در شرکت‌هایی باشد که به خاطر تلاش‌های پایداری و شیوه‌های اخلاقی خود شناخته شده‌اند.

• ادغام ESG: این استراتژی عوامل ESG را در تحلیل مالی سنتی گنجانده و به بهبود تصمیم‌گیری‌های سرمایه‌گذاری کمک می‌کند. این استراتژی هیچ‌یک از بخش‌ها را حذف نمی‌کند، بلکه شیوه‌های پایداری آن‌ها را در کنار معیارهای مالی ارزیابی می‌کند.

• اوراق قرضه سبز: اینها ابزارهای درآمد ثابت هستند که به طور خاص برای جمع آوری پول برای پروژه‌های اقلیمی و محیط زیستی اختصاص داده شده‌اند. سرمایه‌گذاری در اوراق قرضه سبز راهی برای حمایت از ابتکارات پایدار در حین کسب بازده است.

• صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک پایدار: بسیاری از صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک اکنون به‌طور انحصاری بر روی شرکت‌هایی تمرکز دارند که معیارهای خاص ESG را برآورده می‌کنند. این صندوق‌ها به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهند که در عین حمایت از کسب‌وکارهای پایدار، تنوع ایجاد کنند.

• صندوق‌های قابل معامله اجتماعی مسئول: صندوق‌های قابل معامله (ETFs) که بر روی شرکت‌های اجتماعی مسئول تمرکز دارند، در حال محبوب‌تر شدن هستند. آن‌ها راهی آسان برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌کنند تا به سرمایه‌گذاری‌های پایدار دسترسی پیدا کنند.

• اندازه‌گیری تأثیر: ارزیابی تأثیر سرمایه‌گذاری‌ها بر عوامل اجتماعی و محیطی بسیار مهم است. سرمایه‌گذاران معمولاً از معیارها و چارچوب‌ها برای کمیت‌سازی نتایج مثبت سرمایه‌گذاری‌های خود استفاده می‌کنند.

• تعهد و نگهداری: مشارکت فعال با شرکت‌ها در مسائل ESG می‌تواند به بهبود شیوه‌ها و پاسخگویی منجر شود. سرمایه‌گذاران اغلب از نفوذ خود به عنوان سهامداران برای حمایت از شیوه‌های پایدار استفاده می‌کنند.

تخصیص دارایی پایدار نمایانگر یک تغییر قابل توجه در نحوه دیدگاه سرمایه‌گذاران نسبت به رابطه بین مالی و پایداری است. با ادغام عوامل ESG در استراتژی‌های سرمایه‌گذاری، سرمایه‌گذاران می‌توانند پرتفوی‌های خود را با ارزش‌های خود هماهنگ کنند در حالی که به طور بالقوه از مزایای بلندمدت سرمایه‌گذاری پایدار بهره‌مند شوند. این رویکرد نه تنها به عملکرد مالی کمک می‌کند بلکه آینده‌ای پایدارتر برای همه را نیز ترویج می‌کند.