استراتژی گزینه های Straddle برای بازارهای ناپایدار

استراتژی گزینه‌های استرادل یک تکنیک معاملاتی پیشرفته است که شامل خرید یک اختیار خرید و یک اختیار فروش برای همان دارایی پایه، با همان قیمت و تاریخ انقضا است. این استراتژی به ویژه برای سرمایه گذارانی سودمند است که حرکت قیمت قابل توجهی را پیش بینی می کنند اما در مورد جهت آن حرکت نامطمئن هستند.

• گزینه تماس: این به سرمایه گذار این حق را می دهد، اما نه تعهدی، که دارایی پایه را با قیمتی مشخص در یک بازه زمانی مشخص خریداری کند.

• گزینه قرار دادن: این به سرمایه گذار اجازه می دهد تا دارایی پایه را با قیمتی مشخص در یک بازه زمانی مشخص بفروشد.

• قیمت ضربتی: قیمت از پیش تعیین شده ای که می توان دارایی پایه را با آن خرید یا فروخت.

• تاریخ انقضا: تاریخی که باید در آن گزینه ها اعمال شوند وگرنه منقضی می شوند.

• Long Straddle: این رایج ترین شکلی است که در آن سرمایه گذار هر دو گزینه خرید و فروش را خریداری می کند. هدف بهره مندی از نوسانات بزرگ قیمت در هر جهت است.

• Short Straddle: در اینجا، سرمایه گذار هر دو گزینه تماس و فروش را می فروشد. این استراتژی از نوسانات کم سود می برد، زیرا سرمایه گذار امیدوار است قیمت دارایی ثابت بماند و اجازه دهد گزینه ها بدون اعمال منقضی شوند.

سهامی را در نظر بگیرید که در حال حاضر با قیمت 50 دلار معامله می شود. یک سرمایه گذار ممکن است یک گزینه خرید و یک اختیار فروش، هر دو با قیمت اعتصاب 50 دلار، هر کدام 3 دلار خریداری کند.

اگر سهام به 60 دلار برسد، اختیار خرید با ارزش می شود در حالی که اختیار فروش بی ارزش می شود. برعکس، اگر سهام به 40 دلار سقوط کند، اختیار فروش ارزش پیدا می کند. سرمایه گذار می تواند از تغییرات قابل توجه قیمت در هر جهت سود ببرد.

• افزایش نوسانات: با تغییر مداوم شرایط بازار، سرمایه‌گذاران بیشتری برای سرمایه‌گذاری بر نوسانات، به‌ویژه در فصل‌های درآمدی یا گزارش‌های اقتصادی عمده، به سمت سرمایه‌گذاری روی می‌آورند.

• تجزیه و تحلیل پیشرفته: معامله گران از تجزیه و تحلیل داده ها و یادگیری ماشینی برای پیش بینی بهتر حرکات بازار استفاده می کنند و استرادل ها را به یک استراتژی حساب شده تر تبدیل می کنند.

• ادغام با سایر استراتژی ها: سرمایه گذاران به طور فزاینده ای در حال ترکیب straddles با استراتژی های گزینه های دیگر، مانند اسپرد، برای محافظت در برابر خطرات و به حداکثر رساندن بازده بالقوه هستند.

• خفه کردن: شبیه به استرادل است، اما شامل خرید گزینه های تماس و فروش با قیمت های مختلف است. این استراتژی می‌تواند هزینه کمتری داشته باشد، اما برای سودآوری به حرکت‌های قیمت بزرگ‌تری نیاز دارد.

• Iron Condor: یک استراتژی شامل چهار قرارداد اختیاری که هدف آن کسب سود از نوسانات کم با ایجاد محدوده ای است که انتظار می رود دارایی پایه در آن معامله شود.

• پروانه پروانه ای: این شامل قیمت های ضربتی متعدد است و به مدیریت ریسک کمک می کند در حالی که به طور بالقوه از سناریوهای خاص بازار سود می برد.

استراتژی گزینه های استرادل ابزاری قدرتمند برای سرمایه گذارانی است که به دنبال حرکت در بازارهای بی ثبات هستند. با درک اجزا، انواع و روندهای فعلی آن، می توانید از این استراتژی برای افزایش سبد سرمایه گذاری خود استفاده کنید. چه یک سرمایه گذار مبتدی یا یک سرمایه گذار باتجربه باشید، تسلط بر هنر استرادل می تواند موقعیت شما را در بازار به طور قابل توجهی بهبود بخشد.