Оценка финансовых рисков — это систематический процесс, используемый для выявления, анализа и смягчения потенциальных финансовых рисков, которые могут повлиять на финансовое состояние организации или отдельного лица. Эта оценка оценивает различные типы рисков, включая рыночный риск, кредитный риск, риск ликвидности и операционный риск, среди прочих. Понимая и количественно оценивая эти риски, инвесторы и финансовые менеджеры могут принимать обоснованные решения, более эффективно распределять ресурсы и реализовывать стратегии для минимизации неблагоприятного воздействия на свои портфели или финансовые операции.
Определение Активы под управлением (AUM) относятся к общей рыночной стоимости инвестиций, которыми управляет финансовое учреждение или инвестиционный менеджер от имени клиентов. Эта цифра включает все активы, управляемые через различные инвестиционные инструменты, такие как паевые инвестиционные фонды, хедж-фонды, пенсионные фонды и отдельные счета. AUM — это критически важный показатель, используемый для оценки размера, влияния и финансового состояния инвестиционной компании, а также ее способности привлекать и удерживать клиентов.
Важность активов под управлением (AUM) Индикатор размера фирмы: AUM часто используется как мера размера и присутствия на рынке инвестиционной фирмы.
Определение Бета — это финансовая метрика, которая указывает на волатильность ценной бумаги, обычно акций, относительно волатильности эталонного индекса, такого как S&P 500. Она служит мерой чувствительности ценной бумаги к общим движениям рынка. Бета больше 1 означает, что ценная бумага более волатильна, чем рынок, тогда как Бета меньше 1 указывает на то, что она менее волатильна.
Компоненты Беты Рыночный риск: представляет собой риск, присущий рынку в целом и не может быть устранен путем диверсификации.
Определение Волатильность означает скорость, с которой цена ценной бумаги, рыночного индекса или товара растет или падает. Он измеряется стандартным отклонением логарифмической доходности и представляет собой риск, связанный с изменением цены ценной бумаги. Высокая волатильность указывает на большие колебания цен, что может означать более высокий риск и потенциальное вознаграждение для инвесторов.
Важность волатильности Оценка риска: инвесторы используют волатильность для оценки риска инвестиций; более высокая волатильность означает более высокий риск, который может привести к большей прибыли или потерям.
Определение Высокая ликвидность относится к характеристике активов, которые могут быть быстро конвертированы в денежные средства с минимальным влиянием на их цену. Это качество свидетельствует о наличии устойчивого рынка, на котором активы можно быстро покупать или продавать, гарантируя, что инвесторы и частные лица могут легко получить доступ к средствам или перераспределить ресурсы без значительных задержек или потерь.
Характеристики высокой ликвидности Быстрая конвертация. Активы можно быстро обменять на наличные, что делает их идеальными для удовлетворения неотложных финансовых потребностей или использования инвестиционных возможностей.
Определение Доходность дивидендов — это финансовый коэффициент, который показывает, сколько компания выплачивает дивидендов каждый год по отношению к цене своих акций. Он служит мерой доходности инвестиций для акционеров, особенно для тех, кто отдает приоритет получению дохода через дивиденды. Формула расчета доходности дивидендов:
\(\text{Дивидендная доходность} = \frac{\text{Годовые дивиденды на акцию}}{\text{Цена за акцию}}\) Это соотношение обычно выражается в процентах и дает представление о потенциале прибыли от акций.
Компоненты дивидендной доходности Годовые дивиденды: Это представляет собой общую сумму дивидендов, выплачиваемых компанией за год по каждой акции.
Определение Соотношение долга к собственному капиталу (D/E Ratio) — это ключевой финансовый показатель, используемый для оценки финансового рычага компании путем сравнения ее общих обязательств с собственным капиталом. Он дает представление о доле долгового финансирования, используемого компанией, по отношению к ее собственному капиталу, отражая ее способность покрывать долги собственными активами.
Компоненты Коэффициент соотношения долга к собственному капиталу рассчитывается с использованием следующих компонентов:
Общие обязательства: сюда входят все финансовые обязательства компании, такие как кредиты, ипотечные кредиты и другие долги.
Определение Коэффициент Шарпа, названный в честь лауреата Нобелевской премии Уильяма Ф. Шарпа, является мерой, используемой для расчета доходности инвестиционного портфеля с поправкой на риск. Он оценивает, какой избыточный доход получен за дополнительную волатильность, переносимую владением более рискованным активом по сравнению с безрисковым активом.
Компоненты коэффициента Шарпа Коэффициент Шарпа состоит из трех основных компонентов:
Доходность портфеля ( \({R_p}\)): это общий доход, который инвестиции генерируют за определенный период, включая дивиденды и проценты.
Определение Ликвидность означает легкость, с которой актив может быть конвертирован в наличные деньги, не влияя на его рыночную цену. В более широком финансовом ландшафте ликвидность является мерой способности выполнять краткосрочные обязательства без существенных потерь. Эта концепция имеет решающее значение как в личных финансах, так и в глобальной экономике, подчеркивая важность доступных средств для транзакций, инвестиций и чрезвычайных потребностей.
Виды ликвидности Рыночная ликвидность. Относится к тому, насколько быстро и легко активы, такие как акции или недвижимость, могут быть проданы на рынке по цене, отражающей их внутреннюю стоимость.
Определение Низкая ликвидность характеризует активы или рынки, где быстрая конвертация в наличные затруднена, что часто приводит к значительному влиянию на цену актива, что облегчает его продажу. Этот сценарий типизирует ситуацию, когда покупателей мало, продажи занимают больше времени, а активы, возможно, придется продавать со скидкой, чтобы привлечь интерес. Низкая ликвидность является решающим фактором для инвесторов и специалистов по финансовому планированию, поскольку она влияет на простоту перераспределения активов и профиль риска инвестиций.