Definição Hedging é uma estratégia de gerenciamento de risco usada por investidores e empresas para se protegerem contra perdas potenciais. Isso é tipicamente alcançado por meio de vários instrumentos financeiros, como derivativos, que permitem que os participantes do mercado compensem sua exposição a potenciais movimentos adversos de preços. Essencialmente, o hedging serve para reduzir a volatilidade dos retornos de um portfólio de investimentos.
Principais componentes de cobertura Instrumentos financeiros: Ferramentas comuns incluem opções, contratos futuros, swaps e forwards, que criam uma proteção contra mudanças de preço.
Definição A emissão de dívida se refere ao processo pelo qual uma organização, seja uma corporação, governo ou outra entidade, cria e vende títulos de dívida para levantar capital. Ao contrário do financiamento de capital, que envolve a venda de participações acionárias, a emissão de dívida envolve empréstimos de fundos a serem pagos posteriormente, normalmente com juros. Esse mecanismo é um aspecto crucial das finanças corporativas e da governança, fornecendo às empresas os fundos necessários para atividades operacionais, expansão e investimento.
Definição Pairs trading é uma estratégia de negociação neutra em relação ao mercado que envolve a identificação de dois títulos com uma correlação histórica. A ideia é comprar um título e, simultaneamente, vender o outro quando seus preços relativos divergem. O objetivo é lucrar quando os preços revertem para sua média histórica.
Componentes do Pairs Trading Correlação: A base do pairs trading está na correlação entre dois títulos. Uma correlação forte significa que os preços dos títulos geralmente se movem juntos.
Definição Venda a descoberto, frequentemente chamada de shorting, é uma estratégia de negociação que permite aos investidores lucrar com uma queda no preço de um título. Essa técnica envolve tomar emprestado ações de uma ação ou ativo de uma corretora, vendê-las no mercado aberto e então recomprá-las mais tarde a um preço menor para retornar ao credor.
Principais componentes da venda a descoberto Empréstimo de ações: Antes de vender a descoberto, um investidor deve emprestar ações de uma corretora, que geralmente cobra uma taxa ou juros por esse serviço.
Definição Tactical Asset Allocation (TAA) é uma estratégia ativa de gestão de investimentos que busca melhorar os retornos do portfólio ajustando temporariamente os modelos de alocação de ativos com base nas condições atuais do mercado ou previsões econômicas. Ao divergir de uma alocação estratégica de longo prazo, a TAA permite que os investidores capitalizem os movimentos e mudanças do mercado impulsionados por indicadores econômicos.
Componentes da alocação tática de ativos Classes de Ativos: As classes de ativos comumente utilizadas no TAA incluem ações, renda fixa, commodities e equivalentes de caixa.
Definição Rotação de setores é uma estratégia de investimento que envolve a mudança de investimentos entre diferentes setores da economia para capitalizar o desempenho cíclico das indústrias. A estratégia é baseada na noção de que diferentes setores têm desempenho superior ou inferior durante várias fases do ciclo econômico, como expansão, pico, contração e depressão.
Componentes da Rotação Setorial Ciclos econômicos: Entender as quatro fases principais — expansão, pico, contração e depressão — é crucial, pois cada fase influencia o desempenho do setor de forma diferente.
Definição Dollar Cost Averaging (DCA) é uma estratégia de investimento que envolve investir regularmente uma quantia fixa em dólar em um ativo ou portfólio específico durante um período especificado, independentemente do preço do ativo. Este método reduz o impacto da volatilidade ao distribuir o investimento ao longo do tempo, o que pode diminuir o custo médio por ação e reduzir o risco de fazer um grande investimento em um momento inoportuno.
Definição A Gestão de Portfólio envolve a supervisão estratégica de um conjunto de investimentos, garantindo que atendam aos objetivos financeiros específicos de um investidor. Este processo inclui a construção e supervisão de uma carteira de ativos, como ações, títulos e outros títulos, com base na tolerância ao risco, horizonte temporal e objetivos de investimento do investidor.
Importância da gestão de portfólio A gestão eficaz da carteira é crucial, pois maximiza os retornos e minimiza os riscos.
Definição O Standard & Poor’s 500 ou S&P 500 é um índice do mercado de ações que mede o desempenho das ações de 500 grandes empresas listadas nas bolsas de valores dos Estados Unidos. É um dos índices de ações mais seguidos e é considerado um indicador da saúde da economia dos EUA.
Importância do S&P 500 O S&P 500 é amplamente considerado como o melhor indicador único de ações de grande capitalização dos EUA.