Definizione Il Sharpe Ratio, che prende il nome dal premio Nobel William F. Sharpe, è una misura utilizzata per calcolare il rendimento aggiustato per il rischio di un portafoglio di investimenti. Valuta quanto rendimento in eccesso viene ricevuto per la volatilità extra sopportata detenendo un asset più rischioso rispetto a un asset privo di rischio. Componenti del rapporto di Sharpe Il rapporto di Sharpe è costituito da tre componenti principali:
Definizione Il Dividend Yield è un rapporto finanziario che indica quanto una società paga in dividendi ogni anno rispetto al prezzo delle sue azioni. Serve come misura del ritorno sull’investimento per gli azionisti, in particolare per coloro che danno priorità alla generazione di reddito tramite dividendi. La formula per calcolare il Dividend Yield è: \(\text{Rendimento da dividendi} = \frac{\text{Dividend annuali per azione}}{\text{Prezzo per azione}}\) Questo rapporto è comunemente espresso in percentuale e fornisce informazioni sul potenziale di generazione di reddito di un titolo.
Definizione Il ritorno sull’investimento (ROI) è una metrica finanziaria chiave utilizzata per misurare la redditività di un investimento in relazione al suo costo. Esprime il guadagno o la perdita generati da un investimento, in particolare in relazione al capitale investito. Solitamente espresso in percentuale, il ROI aiuta gli investitori a determinare l’efficienza dei loro investimenti e a confrontare la redditività di varie opzioni. La formula di base per il ROI è:
Definizione La struttura del capitale si riferisce al modo in cui una società finanzia i propri asset attraverso una combinazione di debito, capitale proprio e finanziamento ibrido. È essenzialmente il quadro che detta il modo in cui un’azienda raccoglie fondi per supportare le proprie operazioni e la propria crescita. Un sistema di capitale ben strutturato bilancia rischio e rendimento, garantendo al contempo che la società possa soddisfare i propri obblighi.
Definizione Un tasso di interesse è la percentuale di un prestito addebitata da un prestatore a un mutuatario per l’utilizzo di beni. È solitamente espresso come percentuale annuale del capitale. I tassi di interesse sono indicatori cruciali della salute economica, che influenzano varie attività finanziarie, tra cui risparmi, investimenti e consumi. Componenti dei tassi di interesse I tassi di interesse sono costituiti da diverse componenti chiave: Tasso di base: è il tasso di interesse minimo stabilito dalla banca centrale, che influenza i tassi applicati da altri istituti finanziari.
Definizione Il valore patrimoniale netto (NAV) è una metrica finanziaria essenziale utilizzata principalmente per valutare il valore di una società di investimento, fondo comune o fondo negoziato in borsa (ETF). Viene calcolato sottraendo le passività totali dalle attività totali, offrendo agli investitori una visione chiara della salute finanziaria complessiva dell’entità. Il NAV è espresso su base per azione, il che lo rende una metrica essenziale per gli investitori per determinare il valore dei loro investimenti.
Definizione La volatilità si riferisce al tasso al quale il prezzo di un titolo, di un indice di mercato o di una materia prima sale o scende. Viene misurato dalla deviazione standard dei rendimenti logaritmici e rappresenta il rischio associato alle variazioni di prezzo del titolo. Un’elevata volatilità indica maggiori oscillazioni dei prezzi, il che può significare un rischio più elevato e una potenziale ricompensa per gli investitori. Importanza della volatilità Valutazione del rischio: gli investitori utilizzano la volatilità per valutare il rischio di un investimento; una maggiore volatilità significa un rischio più elevato, che potrebbe portare a maggiori guadagni o perdite.