Definizione Il trading di opzioni è una forma di investimento che consente agli individui di stipulare contratti che garantiscono loro il diritto, ma non l’obbligo, di acquistare o vendere un asset sottostante a un prezzo specificato, noto come prezzo di esercizio, prima o alla data di scadenza. Questo metodo di trading offre flessibilità e può essere utilizzato per vari scopi, tra cui la copertura contro il rischio o la speculazione sui movimenti dei prezzi.
Definizione Risk Parity è una strategia di investimento che si concentra sul bilanciamento dei contributi di rischio di varie classi di attività all’interno di un portafoglio. Invece di allocare il capitale basandosi esclusivamente sui rendimenti attesi, la risk parity alloca il capitale in un modo che equalizza il rischio tra i diversi investimenti. Ciò significa che ogni classe di attività contribuisce in modo equo al rischio complessivo del portafoglio, il che può portare a una maggiore diversificazione e al potenziale per migliori rendimenti aggiustati per il rischio.
Definizione Una strategia Market Neutral è un approccio di investimento progettato per trarre profitto dalla performance relativa di diversi titoli, riducendo al minimo l’esposizione al rischio di mercato complessivo. Mantenendo sia posizioni lunghe che corte, gli investitori mirano a garantire che il loro portafoglio sia isolato dalle fluttuazioni di mercato, concentrandosi così sulla performance di asset specifici piuttosto che sui movimenti di mercato. Componenti della strategia di neutralità di mercato Posizioni lunghe: investimenti in titoli il cui valore è previsto aumenti.
Definizione Una strategia Event Driven in finanza è un approccio di investimento che capitalizza i movimenti di prezzo innescati da eventi specifici correlati a un’azienda o al mercato. Ciò può includere fusioni e acquisizioni, ristrutturazioni, annunci di utili e altre azioni aziendali significative. L’essenza di questa strategia è identificare e sfruttare le inefficienze che spesso sorgono attorno a questi eventi. Componenti della strategia basata sugli eventi Identificazione degli eventi: il primo passo è riconoscere gli eventi che possono avere un impatto sui prezzi delle azioni.
Definizione Global Macro Strategy è un approccio di investimento che cerca di capitalizzare le tendenze e i temi macroeconomici nei mercati globali. Questa strategia prevede l’analisi di indicatori economici, sviluppi geopolitici e movimenti di mercato per prendere decisioni di investimento informate su un’ampia gamma di classi di attività, tra cui azioni, reddito fisso, valute e materie prime. Componenti chiave Analisi macroeconomica: al centro della Global Macro Strategy c’è l’analisi di indicatori macroeconomici come crescita del PIL, tassi di inflazione, tassi di interesse e dati sulla disoccupazione.
Definizione I titoli in sofferenza sono attività finanziarie, in genere azioni o obbligazioni, di società che hanno performance inferiori alle aspettative o sono in bancarotta. Questi titoli solitamente vengono scambiati con uno sconto significativo rispetto al loro valore intrinseco a causa della crisi finanziaria che la società sta attraversando. Gli investitori spesso vedono questi titoli come opportunità per ottenere guadagni sostanziali se la società riesce a riprendersi o a essere ristrutturata in modo efficace.
Definizione Le agenzie di rating del credito (CRA) sono società indipendenti che valutano l’affidabilità creditizia di varie entità, tra cui società, governi e strumenti finanziari. Assegnano rating che indicano la probabilità che un emittente non adempia ai propri obblighi di debito. Questi rating sono cruciali per gli investitori in quanto forniscono informazioni sul rischio associato agli investimenti. Tipi di rating creditizio Esistono diversi tipi di rating creditizio, ognuno dei quali ha uno scopo specifico:
Definizione I derivati esotici sono strumenti finanziari che forniscono soluzioni più complesse e personalizzate rispetto alle loro controparti standard, come opzioni e futures. Spesso comportano strutture complesse e caratteristiche uniche, rendendoli adatti a specifiche strategie di trading o pratiche di gestione del rischio. Mentre i derivati tradizionali sono semplici nelle loro strutture di payoff, i derivati esotici possono avere risultati diversi a seconda di molteplici fattori, tra cui asset sottostanti, condizioni di mercato e termini specifici delineati nel contratto.
Definizione I bias comportamentali si riferiscono ai modelli sistematici di deviazione dalla norma o dalla razionalità nel giudizio, che spesso portano gli investitori a prendere decisioni che non sono in linea con i loro migliori interessi finanziari. Questi bias derivano da influenze psicologiche e fattori emotivi che influenzano il modo in cui gli individui interpretano le informazioni e fanno scelte. Tipi di pregiudizi comportamentali Overconfidence Bias: si verifica quando gli investitori sopravvalutano le proprie conoscenze o capacità predittive.
Definizione L’indipendenza finanziaria è lo stato in cui si ha un reddito sufficiente a coprire le spese di sostentamento senza dover lavorare attivamente per vivere. Rappresenta un obiettivo per molti individui che cercano di ottenere il controllo sulla propria vita e sulle proprie finanze. Questa indipendenza può essere raggiunta attraverso una combinazione di risparmi, investimenti e flussi di reddito passivo, consentendo agli individui di vivere la vita alle proprie condizioni.