Tasso annuo effettivo globale (TAEG)

Il tasso percentuale annuo (APR) è il tasso annuo addebitato per i prestiti o guadagnato attraverso un investimento. L’APR è espresso come una percentuale che rappresenta il costo annuo effettivo dei fondi per la durata di un prestito o del reddito guadagnato su un investimento. Questo tasso include eventuali commissioni o costi aggiuntivi associati alla transazione ma non tiene conto della capitalizzazione.

Il calcolo del TAEG include:

• Tasso di interesse: tasso nominale applicato all’importo del capitale.
• Commissioni e spese: Commissioni di istruttoria, spese di chiusura e altre spese associate.
• Durata del prestito: la durata in cui il prestito viene rimborsato.

La formula per l’APR è complessa e spesso comporta la risoluzione del tasso nell’equazione che equipara il valore attuale dei rimborsi del prestito all’importo del prestito dopo le commissioni. Calcolatrici finanziarie o software sono solitamente utilizzati per un calcolo accurato.

• Incluso le commissioni: Il TAEG include tutte le commissioni e i costi associati alla transazione, fornendo una misura reale del costo del prestito.

• Standardizzazione: Regolamentato dal governo, l’APR è una misura standardizzata che garantisce trasparenza ed equità nel mercato dei prestiti.

• Confronto dei costi: il TAEG consente ai mutuatari di confrontare il costo reale di diverse offerte di prestito.
• Decisioni informate: conoscere il TAEG aiuta a valutare la sostenibilità dei prestiti.
• Trasparenza: la divulgazione del TAEG promuove l’equità e la chiarezza nelle pratiche di prestito.

• Valutazione del rendimento: gli investitori possono valutare il potenziale rendimento degli investimenti.
• Gestione del rischio: comprendere il TAEG aiuta a valutare i rendimenti aggiustati per il rischio.

• APR fisso: Rimane costante per tutta la durata del prestito. Offre prevedibilità nei pagamenti, rendendo più semplice la stesura del budget.

• APR variabile: Fluttua in base a un tasso di interesse di riferimento sottostante, come il tasso primario. Può comportare variazioni negli importi dei pagamenti nel tempo.

• APR introduttivo: è un tasso temporaneo, spesso più basso, offerto all’inizio di un prestito o di un contratto di credito. Dopo il periodo introduttivo, l’APR si adegua al tasso standard.

• APR di penalità: è un tasso più elevato imposto quando un mutuatario viola i termini, come ad esempio i pagamenti in ritardo. Serve come deterrente contro l’inadempienza.

Mentre il Tasso di interesse è il costo del prestito dell’importo principale, il APR include sia gli interessi che le commissioni aggiuntive. L’APR fornisce una visione più completa del costo totale, consentendo un confronto migliore tra diversi prestiti o investimenti.

Nei mutui, il TAEG include:

• Tasso di interesse
• Commissioni di istruttoria
• Premi assicurativi ipotecari
• Costi di chiusura

Esempio: un mutuo con un tasso di interesse del 4% e commissioni aggiuntive può avere un TAEG del 4,25%.

I tassi APR delle carte di credito possono variare notevolmente e possono includere:

• Acquisto APR
• Tasso annuo effettivo di trasferimento del saldo
• Tasso annuo di anticipo contanti
• Penalità TAN

Per i prestiti personali, il TAEG comprende il tasso di interesse e le eventuali spese di istruttoria e amministrative.

• Punteggio di credito: un punteggio di credito più alto si traduce solitamente in un TAEG più basso, che riflette l’affidabilità creditizia del mutuatario.

• Condizioni economiche: i tassi di interesse di mercato, stabiliti dalle banche centrali, influenzano i tassi annui effettivi dei prodotti finanziari.

• Durata e importo del prestito: I prestiti a lungo termine o gli importi più elevati potrebbero comportare considerazioni diverse sul TAEG.

• Shopping Around: i consumatori dovrebbero confrontare i TAEG di più istituti di credito per trovare la tariffa migliore.

• Negoziazione: A volte i TAEG sono negoziabili, soprattutto nel contesto di prestiti e carte di credito.

• Stesse condizioni del prestito: assicurarsi che i prestiti confrontati abbiano termini e condizioni simili.

• Informazioni sulle commissioni: Identifica quali commissioni sono incluse nel TAEG.

• Considera l’utilizzo del prestito: per i TAEG variabili, valuta le potenziali variazioni del tasso nel tempo.

• Non riflette la frequenza di capitalizzazione: il TAEG potrebbe non tenere conto della frequenza con cui gli interessi vengono capitalizzati.

• Incertezza dei tassi variabili: per i tassi APR variabili, le variazioni future dei tassi sono imprevedibili.

• Escluse alcune commissioni: Alcuni costi, come penali per ritardo o rimborso anticipato, potrebbero non essere inclusi.

Il tasso annuo percentuale è uno strumento essenziale sia per i mutuatari che per gli investitori per valutare il costo reale dei prestiti e i potenziali rendimenti degli investimenti. Per i professionisti che gestiscono single family office, una profonda comprensione del TAEG facilita una migliore pianificazione finanziaria, analisi degli investimenti e gestione del rischio. Considerando tutte le componenti del TAEG e riconoscendone i limiti, è possibile prendere decisioni finanziarie più informate e strategiche.