صناديق الاستثمار المتداولة في السندات الأنواع، الاتجاهات واستراتيجيات الاستثمار

صناديق الاستثمار المتداولة في السندات، أو صناديق الاستثمار المتداولة، هي صناديق استثمارية تحتفظ بمجموعة من السندات ويتم تداولها في البورصات. تجمع بين ميزات الاستثمارات التقليدية في السندات ومرونة تداول الأسهم. تتيح هذه الوسيلة الاستثمارية للأفراد الاستثمار في محفظة متنوعة من السندات دون الحاجة إلى شراء كل سند بشكل فردي.

يمكن تصنيف صناديق الاستثمار المتداولة في السندات إلى أنواع مختلفة، حيث يخدم كل منها استراتيجيات استثمار مختلفة وملفات تعريف مخاطر متنوعة. فيما يلي الأنواع الرئيسية:

• صناديق الاستثمار المتداولة في السندات الحكومية استثمر بشكل أساسي في السندات التي تصدرها الحكومة، مثل سندات الخزانة الأمريكية.

يعتبر الاستثمار في الغالب منخفض المخاطر بسبب دعم الحكومة.

مناسب للمستثمرين المحافظين الذين يسعون لتحقيق عوائد مستقرة.

• صناديق الاستثمار المتداولة في السندات الشركات تتكون من السندات التي تصدرها الشركات.

• تقدم عوائد أعلى مقارنة بالسندات الحكومية، ولكن تأتي مع مخاطر متزايدة.

مثالي للمستثمرين الذين يبحثون عن الدخل ومستعدون لقبول مستوى مخاطر معتدل.

• صناديق الاستثمار المتداولة في السندات البلدية استثمر في السندات التي تصدرها الحكومات المحلية والدولية.

غالبًا ما توفر مزايا ضريبية، حيث أن دخل الفوائد عادة ما يكون معفى من ضريبة الدخل الفيدرالية.

عظيم للمستثمرين في فئات الضرائب الأعلى الذين يسعون إلى دخل فعال من حيث الضرائب.

• صناديق الاستثمار المتداولة في السندات ذات العائد المرتفع
  • التركيز على السندات المصنفة أدنى من الدرجة الاستثمارية، والتي تقدم عوائد أعلى.

تحمل مخاطر أعلى من التخلف عن السداد ولكن يمكن أن توفر عوائد كبيرة.

مناسب للمستثمرين ذوي تحمل المخاطر الذين يبحثون عن الدخل.

• صناديق الاستثمار المتداولة في السندات الدولية استثمر في السندات التي تصدرها الحكومات والشركات الأجنبية.

قم بتوفير التنويع والتعرض للأسواق الدولية.

يمكن أن تتأثر بتقلبات العملة، مما يضيف طبقة أخرى من المخاطر.

لقد شهد سوق صناديق الاستثمار المتداولة في السندات ظهور العديد من الاتجاهات الجديدة مؤخرًا:

• زيادة شعبية صناديق الاستثمار المتداولة في السندات البيئية والاجتماعية وحوكمة الشركات (ESG) عوامل البيئة والمجتمع والحوكمة (ESG) تكتسب أهمية متزايدة للمستثمرين.

تركز صناديق الاستثمار المتداولة في السندات ESG على الشركات التي تتمتع بممارسات استدامة قوية.

هذا الاتجاه يجذب المستثمرين الواعين اجتماعياً الذين يبحثون عن خيارات استثمار أخلاقية.

• زيادة الاهتمام بصناديق الاستثمار المتداولة في السندات الموضوعية الاستثمار الموضوعي يكتسب زخمًا، مع وجود صناديق تستهدف قطاعات أو اتجاهات محددة، مثل الطاقة الخضراء أو التكنولوجيا.

تسمح هذه الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) للمستثمرين بمحاذاة استثماراتهم في السندات مع اهتماماتهم أو قيمهم الشخصية.

• هياكل صناديق الاستثمار المتداولة في السندات المبتكرة تُقدَّم منتجات جديدة بهياكل فريدة، مثل صناديق الاستثمار المتداولة في السندات المدارة بنشاط.

تهدف هذه الصناديق إلى التفوق على الاستراتيجيات السلبية التقليدية من خلال استخدام تقنيات الإدارة النشطة.

إليك بعض صناديق الاستثمار المتداولة في السندات المعروفة التي غالبًا ما يأخذها المستثمرون في الاعتبار:

• آي شيرز آي بوكس $ صندوق الاستثمار في السندات الشركات ذات التصنيف الاستثماري (LQD) يركز على السندات الشركات ذات الجودة العالية، والتي تعتبر من فئة الاستثمار.

يوفر تعرضًا لمحفظة متنوعة من ديون الشركات.

• صندوق Vanguard Total Bond Market ETF (BND) يوفر تعرضًا واسعًا لسوق السندات الأمريكية، بما في ذلك السندات الحكومية وسندات الشركات والسندات البلدية.

خيار رائع للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تعرض شامل لسوق السندات.

• SPDR بلومبرغ باركليز للصناديق المتداولة في البورصة للسندات ذات العائد المرتفع (JNK) يستهدف السندات الشركات ذات العائد المرتفع، مما يوفر إمكانيات دخل أعلى.

مناسب لأولئك المستعدين لتحمل المزيد من المخاطر من أجل زيادة العوائد.

عند الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة في السندات، يمكن استخدام استراتيجيات مختلفة اعتمادًا على الأهداف الفردية وظروف السوق:

• استراتيجية الشراء والاحتفاظ يشتري المستثمرون صناديق الاستثمار المتداولة في السندات (Bond ETFs) ويحتفظون بها على المدى الطويل، بهدف تحقيق دخل ثابت من خلال مدفوعات الفائدة.

مناسب للمستثمرين المحافظين الذين يبحثون عن الاستقرار.

• تخصيص الأصول التكتيكي يتضمن تعديل تخصيصات صناديق الاستثمار المتداولة في السندات بناءً على ظروف السوق وتوقعات أسعار الفائدة.

• يسمح بالاستفادة من الفرص قصيرة الأجل.

• استراتيجية توليد الدخل يركز على اختيار صناديق الاستثمار المتداولة في السندات التي توفر عوائد مرتفعة، مما يولد دخلاً للمستثمرين.

مثالي للمتقاعدين أو أولئك الذين يسعون للحصول على تدفق نقدي منتظم.

تمثل صناديق الاستثمار المتداولة في السندات (Bond ETFs) وسيلة مريحة ومرنة للاستثمار في السندات، حيث تقدم خيارات متنوعة لتلبية احتياجات الاستثمار المختلفة. مع تزايد شعبيتها وظهور اتجاهات جديدة، مثل الاستثمار المستدام (ESG) والاستثمار الموضوعي، توفر صناديق الاستثمار المتداولة في السندات فرصًا لكل من توليد الدخل وزيادة رأس المال. من خلال فهم الأنواع والاتجاهات والاستراتيجيات المرتبطة بصناديق الاستثمار المتداولة في السندات، يمكن للمستثمرين اتخاذ قرارات مستنيرة تتماشى مع أهدافهم المالية.